投資基金- 選擇銀行同其他公司的分別

投資基金有很多途徑，可以直接向基金公司認購，可以經銀行或保險公司的投資計劃，亦有越來越多人經獨立理財顧問公司購買。
首先比較銀行和獨立理財顧問公司(IFA)的月供基金計劃的分別。銀行的月供基金計劃好像提款較靈活，其實是因為一開始已經收取了所有認購費，而且基金轉換只限同一基金公司之基金，並要每次收取1%轉換費，如要轉至其他公司基金，首先要贖回原本的基金，等大約一至兩星期後資金回到你的戶口，再重新認購新的基金，並要再扣一次認購費。而且銀行的計劃一般要最少每月一千元投資一隻基金，二千元就只可投資兩隻，如此類推，設計投資組合各基金的比重時限制太大。
IFA的月供基金計劃沒有認購費及轉換費，不同基金公司之間的基金都可以免費轉換，轉換時間只需一至四日。而且低至一千二百港元便可月供多至十隻或以上基金，每隻基金比例可以自行決定。長線投資需要因應市場轉變而更改投資組合的基金及比例，所以這類計劃較為靈活。
IFA的計劃全部都可以設立受益人，如果投資者不幸逝世，受益人可以在兩星期內取得所有資產。銀行的計劃會直接計入自己的遺產，如不幸逝世，遺產便會被凍結，要經遺產認證後（一般由幾個月至幾年不等，視乎遺產複雜程度）根據法例進行分配。
IFA的月供計劃的組合中可以加入對沖基金，大大減低跌市風險，因跌市時對沖基金仍會錄得正回報，而且會比升市時表現更好。銀行的計劃沒有可以月供的對沖基金，跌市時風險較大。
如果經銀行買，絕大多數情況下都沒有人跟進，如果IFA買，會有顧問跟進，顧問會定期為你的投資組合進行檢討，有需要時（特別是大跌市時）會建議你更改投資組合分佈，盡量轉去跌市時仍能賺錢的基金，如對沖基金及債券基金等。所以最重要是揀一個好的顧問。
至於保險公司和IFA的月供計劃的分別，大部份保險公司的計劃都有保險成份，會將部份投資額用來買保險，而且保費隨年齡增加，所以不大化算，所以如果真的有保險的需要，最好是保險和投資分開買。近年部份保險公司亦有類似IFA的不含保險的月供基金投資計劃，但每間保險公司的agent只能推介自己公司的計劃，而IFA有代理市面上絕大部份公司的計劃，包括這些保險公司的計劃，可以根據客人的真正需要而幫客人作詳細比較並選擇最合適的月供計劃，意見會較中肯。
一般IFA都不會收取客人任何費用，當你決定經IFA買基金，基金公司會將部份認購費給予IFA作佣金，所以對客戶來說，他們的費用並沒有增加，但卻多了投資的建議，而基金公司亦因IFA而多了客戶，所以是三贏。
如有興趣了解更多關於基金投資，可參考以下網站：
基金投資論壇／討論區：http://www.fund23.com

2007-03-07 12:37:57 補充：
回應oneoneiou：保險agent與IFA顧問在貼身跟進方面沒有分別，亦是24小時on call的。以上我亦有說到保險公司亦有不含保險的投資計劃，而IFA亦有代理這些保險公司的這類投資計劃，所以IFA的投資產品選擇始終比保險公司多很多。市面上的確有太多選擇，所以更加要選一個好的IFA投資顧問，幫客戶選擇合適的公司、合適的產品，這樣總比保險agent只能推銷自己公司的產品好。

2007-03-14 00:32:05 補充：
回應Net G,叻豬:經IFA買基金，現在通常都有折扣，因為要和銀行競爭。如IFA的顧問離職轉往另一間IFA，仍可繼續跟進你的投資組合，而銀行職員大部份只懂推銷當時熱賣的基金，對投資組合理論多數沒有認識，所以比較有要求的投資者近年都會選擇經IFA買。

基金投資分月供、一筆過直接買入及保險相連的基金。
保險相連的基金不論月供或一筆過都會有每月會有收費,所有金螎機構如下。
月供通常不用扣任何認購費,但會有供款年期,不論供款期間是否停供,仍要扣收費直至供款期完結。
整付保險相連基金分為兩種,
1.在投資前扣一個百分比的手續費,才作投資,雖然無投資年期,但每月仍要額外付行政費、管理費等。
2.在投資前沒有手續費,但有投資年期,於投資年期內提早取錢走就要扣一個百分比的費用,每月仍要額外付行政費、管理費等。
一筆過直接買入基金可經銀行,IFA,或個別基金公司,一概只收認購費,而基金管理費已於基金價格NAV中反映。
經IFA買基金,通常都不會有折扣,基金會存放在基金公司,雖然IFA係會有專人負責你戶口,該專人好就好唔好你都幾慘架,因為除該專人外並無其他職員只能有限度幫你,加上若佢離職你就會交由第二個負責,分分鐘同無人負責一樣。
經銀行買基金,可獲個別銀行提供認購費減免推廣優惠,雖然未必會派人負責你的戶口,但你可自由選擇任何一位合資格的職員無限度幫你,只要你覺得該職員幫得到你,經常搵佢都無妨,當混熟後該職員在不知不覺間負責埋你的戶口。
經基金公司買基金,也許會獲認購優惠。
投資前最好向有關機構問清楚收費。各有其利弊,應按自己喜好及需要作取捨。

如你想有貼身跟你的 agent 給你提供意見及服務, 當然是保險公司啦, 因他們是 24 小時 on call 的, 你有問題可即時聯絡他們.
以前, 的確基金投資要與人壽一齊購買, 如你有留意近日之財經消息, 你會留意有某些保險公司已不須客人購買人壽便可投資. 而所要之入場費亦不過數百元, 你不妨作參考吧. 因有時基金有太多的選擇,反而使你更難找到一合你需要的啊!
其實, 基金投資不要只視乎短綫成效, 要作中長綫看才能見到效果的.

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